曹丕即位，以曹休都督青、徐，臧霸向曹休道：“国家不肯听从臧霸而已！若能借我步骑万人，我必能横行于江表。”曹休告诉曹丕，曹丕便疑说臧霸之军先前擅自离去，如今却竟意壮如此！于是东巡，趁臧霸来朝而夺其兵。
——引自魏朝郎中鱼豢《魏略》
魏帝未出洛阳，先使人传达诏令，派张辽乘舟沿江而行，与曹休到海陵临江驻防。孙权知张辽至此，甚为忌惮，敕令诸将道：“张辽虽然抱病，亦是病虎。仍是勇不可当，尔等若与其对敌，需千万谨慎在意！”顾雍道：“今主上既与西蜀连和，可修书与诸葛孔明，令起兵出汉中，以分其势；一面遣一大将，屯兵南徐以拒之。”孙权从之，即修书遣人至成都，请孔明出兵汉中，一面派将抵御魏主曹丕。孔明得吴主之书大喜，即差赵云先领两万兵为前锋，出汉中阳平关，自率大兵随后便至，赵云领命而去。
吴主孙权派将，因陆逊镇守荆州责任重大，不可轻动，遂封徐盛为安东将军，总镇都督建业、南徐军马。徐盛谢恩，领命而退；即传令教众官军多置器械，多设旌旗，以为守护江岸之计。吴王孙权之侄孙韶字公礼，官授扬威将军，年幼负气，极有胆勇。因请令至江北迎击曹军，徐盛不允，即引本部三千精兵，潜地过江。徐盛恐其有失，乃唤丁奉授以密计，引三千兵渡江接应。
魏主曹丕驾龙舟至广陵，前部曹真已领兵列于大江之岸。曹丕于是大开江道，放龙舟直至大江。船上建龙凤日月五色旌旗，仪銮簇拥，光耀射目。曹丕遥望江南，不见一人，回顾刘晔、蒋济问道：“即趁东吴无军把守，我可渡江否？”刘晔道：“兵法实实虚虚。彼见大军至，如何不作整备？陛下未可造次。且看其动静，然后发先锋渡江以探之。”曹丕然其高论，宿于江中。及至天晓，雾散云收，望见江南一带皆是连城：城楼上枪刀耀日，遍城尽插旌旗号带。原来徐盛束缚芦苇为人，执旌旗立于假城疑楼之上。魏兵见城上许多人马，尽皆胆寒。忽流星马报道：“赵云引兵出阳平关，径取长安。”曹丕大惊失色，便教回军。龙舟将次入淮，忽然鼓角齐鸣，刺斜里一彪军杀到，正是孙韶之兵。魏兵不能抵当，淹死者无数。诸将奋力救出魏主渡淮，徐盛早令人在芦苇上预灌鱼油，尽皆火着，顺风而下，火焰漫空。曹丕大惊，急下小船傍岸上马，龙舟上早已火着。岸上丁奉杀来，众将力保魏主而走。孙韶、丁奉夺得马匹车仗、船只器械无数。徐盛全获大功。
魏主曹丕败归，忽探马来报，张辽与诸将同破吴将吕范，并缴获大量舟船，大胜吴兵。曹丕大慰，即回兵洛阳。坐犹未定，又忽扬州使节来报，因大将张辽病情日渐严重，病亡于江都。一代名将就此陨落，终年五十四岁。曹丕为之流涕，哭对众臣道：“张辽自徐州从先父武帝以来，半生相随，可称忠义刚直。当年关羽投于先父魏高祖，张辽与关羽为好友。高祖派张辽问关羽去留之心，关羽表明必还归刘备。张辽思若照实还报，则怕高祖杀关羽；若不说，又非事君之道，便道：‘曹公是如父之君；关羽是兄弟也。’终照实说给高祖关羽本意。高祖赞叹不已，因关羽对刘备之义，文远对高祖之忠，皆不可多得也。孤谓为臣下懂轻重、识大体者，无过于此。”遂下诏谥张辽为刚侯，令其子张虎嗣任其爵。
曹魏黄初四年六月，洛阳大雨，伊水、洛水泛滥，坏屋舍，人多死伤。魏侍中苏则左迁东平相，未至，于途中病卒。后未几，凉州刺史温恢、太常卿领司隶校尉刑颙、散骑常侍兼越骑校尉荀纬、雍凉刺史张既相继病故；再加之前番病死的太尉贾诩、大将军曹仁、大将张辽等，曹魏国此年可谓多事之秋，将星寥落。
说话的，你道魏帝此番亲征伐吴，既盖世猛将曹仁、夏侯惇等相继离世，张辽身患重病尚抱恙参战，那臧霸如此勇猛，此战因何不用为前驱？盖因时也、运也、命也，今非昔比矣。臧霸又名奴寇，因曾习学兵家门及鬼谷门绝技，其武艺尚在张辽之上。在曹魏营中，自典韦死后，臧霸可谓第一猛将，又因半生驻兵青、徐二州，其水战之能亦冠于曹魏诸将，仅次于荆州守将关羽而已。此次若随魏主南征，徐盛、丁奉等则难施其技矣。但曹操死时，臧霸所部军众及青州之兵以为天下将乱，大都鸣鼓擅自离去，臧霸也因此获罪。前番三路伐吴之时，臧霸又在声援曹休途中故意延挨，致曹休不能成功，后虽因功受赏，但已遭文帝所忌，故而此番征吴，臧霸即为文帝曹丕弃而不用。
曹丕即被徐盛所败，回思而迁怒于臧霸，便下诏使大将军曹休都督青、徐之军，以挟制臧霸。臧霸惊怒不已，便向曹休牢骚道：“我魏国屡败于东吴水军者，是朝廷不肯听从臧霸而已！若能借我步骑万人，某必能将其训练成无敌水军，横行于江表，使东吴举国以降。”书中暗表，臧霸因何不知避忌，说如此大言？因其早受师父史子眇道长及水镜先生所托，要以水军压制吴主孙权，以待刘备、孔明复返徐州，今见半生经营因青州兵叛逃而毁于一旦，故此忍耐不住，才这样向曹休诉苦申志，欲复得兵权之意也。曹休即将臧霸此语告诉魏主曹丕。曹丕却因此而大疑，说道：“高祖崩于洛阳之时，天下震动。臧霸之军先前擅自离去，未治其罪，不料今却竟意壮如此！”于是效汉高祖刘邦伪游云梦之计，借口东巡，趁臧霸前来朝见而夺其兵。 列位看官！自关公失了荆州，今臧霸又失了兵权，蜀国借以东征吴国的两支水军尽皆覆灭，就此再无水战之能。此为三国纷争之大关键处，想宜知悉。
且说赵云引兵杀出阳平关之次，忽报丞相诸葛亮有文书到，说益州耆帅雍闿被交趾太守劝降东吴孙权，今又结连蛮王孟获造反，率蛮兵侵掠四郡。因此宣赵云回军，丞相欲自南征，赵云乃急收兵而回。此时孔明在成都整饬军马，准备亲自南征。忽接葭萌关来报，骠骑将军、领凉州牧，斄乡侯马超因病身死，今有哀书到京。孔明大惊失色，展书看时，见是马超亲笔遗书：“臣宗族门下二百余口，皆被曹操诛杀殆尽，只余臣从弟马岱。今臣即死，当以微族使弟继承，深托陛下，其无他言矣。”原来是写给先主刘备的奏书，当时尚不知刘备已驾崩于永安宫也。马超死时，年仅四十七岁。
孔明览奏大哭，说道：“今五虎大将已去其四，仅余子龙健在，蜀汉将星寥落矣。某欲继先帝之志，复我大汉河山，岂靠何人！”即将马超遗书上呈后主刘禅，后主亦为之流泪不止，即下诏厚葬，依马超遗言，令马岱继其宗族部曲，统领其兄之兵，镇守葭萌关隘口，以当西凉诸羌之兵。诸葛丞相因马超新丧，便暂且息兵歇马，以治理国事为要。即建衙开府，在成都事无大小，皆亲自从公决断。两川之民，忻乐太平，夜不闭户，路不拾遗。又幸连年大熟，老幼鼓腹讴歌，凡遇差徭，争先早办。因此军需器械应用之物，无不完备；米满仓廒，财盈府库。孔明见国力渐实，兵员渐充，便思北伐中原，以待可乘之机。
却说曹丕南征败归，即引咎反躬自责，向辛毗谢罪认错，使相国华歆勤政治国，招引贤士。华歆推举管宁，曹丕亦早闻其大名，打听管宁已自辽东渡海回至北海郡，即派安车专门前去征召来京。 管宁字幼安，北海郡朱虚县人也。 身高八尺，须眉俊朗，与华歆、邴原为友，好游学天下，敬重名士陈寔，以其为师。汉末天下大乱，管宁闻辽东太守公孙度在海外推行政令，遂与同郡邴原及平原人王烈逃难到辽东。公孙度空馆舍以候，极尽礼敬。管宁拜见公孙度，只谈儒家经典而不语世事，后即隐居于山谷之中。当时渡海避难来者多住辽东郡南，而管宁独居其北，表再不迁徙之意也。人闻管宁居此，渐来跟随同居，一月之间即成村落。管宁就开始讲解《诗经》、《书经》，谈祭礼、整威仪、明礼让，人皆乐其教。
当初曹操任司空时发唯才是举令，即屡次征召管宁，公孙度子公孙康因截留诏命，不对管宁宣布。中原稍安，逃人皆回，只有管宁安闲自在，似有在辽东终老之意。当时公孙康对外以朝廷所封将军太守为号，但有称王之心，要以礼授予管宁官职，但最终不敢启齿，敬畏管宁如此。公孙康即死，弟公孙恭嗣位，但公孙恭因病不能理国，而公孙康之子公孙渊才智出众。管宁担心祸乱将起，于是携家眷部属渡海，返故籍北海郡。公孙恭闻管宁南归，即亲自送至南郊，厚赠服饰器物。然自管宁东渡，在辽东三十多年，公孙度、公孙康、公孙恭三代太守前所赠，管宁皆收藏不用，西渡之时全都封好退还。后公孙渊果然袭夺公孙恭之位，又反叛曹魏僭号称王。
闲话表过，书接前文。且说魏文帝天使至北海，见管宁颁赐征召赦文，任为太中大夫，管宁坚辞不受，并致书文帝及华歆谢绝。文帝恼怒，欲问罪管宁，华歆极力谏阻，这才作罢。书中暗表，那华歆虽然功名心极重，但历来为官倒是清廉，每将个人禄米及皇帝赏赐都赈济亲戚友人，家中没有百斤之钱，更无十斗以上存粮。朝廷每将罚没为奴少女赏赐大臣，惟华歆不留，而是将其择婿嫁人。曹丕常为此赞叹不已，并下诏书道：“华司徒乃国之长者，其所作为，暗合天地之道，深得民众之心。今众官皆丰盛佳肴，惟其简蔬佐饭，甚不计较。”即特以己衣赏赐华歆，并为其妻子家人制衣而赐，华歆不得不受。
对于招贤之事，三府共奏文帝：“应以品德为标准推举孝廉，不需以儒家经典为考试之。”华歆则谏道：“自丧乱以来，六经则无人再读，道德亦随之沦丧。当务之急宜提倡儒家学说，推崇以仁为本之王道。选官标准决定国运盛衰，今只举孝廉不考六经，臣恐读书之风从此衰亡。如有特别优长而六经短缺者，可殊加任用。所虑者无此特殊人才，何虑有而不选？”文帝曹丕即从其谏，于是复立太学于洛阳，置《春秋》、《谷梁》博士，制五经课试之法。规定满二年考试通一经者称弟子，不通者罢遣；弟子满二年试通二经者补文学掌故，满三年试通三经者擢其高弟为太子舍人；舍人满二年试通四经者擢其高弟为郎中；郎中满二年能通五经者，擢高弟随才叙用。弟子以上，不通者均可随后辈复试。魏黄初五年十二月，文帝曹丕下诏，除郊社宗庙，三辰五行，名山大川外，其余不在祀典之列。若朝中百官及士大夫敢设非祀之祭，信巫祝之言者，皆以执左首论。
蜀建兴二年，诸葛亮领益州牧，征聘杜微为主簿，杜微以耳聋为借口固辞。孔明遂在府中召见杜微，于座上笔谈相劝入仕，但请以德行辅政，不责以军事。于是拜杜微为谏议大夫，以从其志。杜微字国辅，梓潼涪城人，少受学于广汉任安，在蜀中颇负盛名，孔明故征聘之。
吴黄武二年，吴王孙权以金印紫绶赐安国将军朱治，徙封故鄣。时丹杨内地多事，朱治以年老思乡为名，自请屯于故鄣镇抚山越。经岁余，因病还吴郡而卒，寿终七十八岁。黄武三年，天竺僧维祗难和竺将炎携《昙钵偈经》胡文本至武昌，译为汉文。译后，由吴国博士支谦修订补增，并作序。支谦认为竺将炎虽善天竺语，但未备晓汉语，其所传言或得胡语，或义出道家，近于质直，故说其词不雅。而维祗难则引用佛、老子、孔子之语来辩解，称“今传胡义，实宜经达”。
魏黄初年间，河西鲜卑族强盛，轲比能、弥加、素利等割地统御，各有分界。乃共约誓：皆不得卖马与魏国。轲比能诱杀鲜卑大人步度根中兄扶罗韩，吞并扶罗韩部，与步度根结怨，步度根部众稍弱，以其众万余退保太原、雁门郡，并遣使献马于曹魏求和，与轲比能互相攻击。鲜卑东部大人素利亦违盟，卖马千匹与魏，被轲比能攻击。素利求救于魏护乌桓校尉田豫。黄初五年十一月，田豫率轻骑乘虚击轲比能军之后。轲比能使别小帅琐奴拒战，被田豫破之。轲比能由是对魏国不满，屡发兵袭扰幽、并二州。
黄初五年，魏尚书仆射杜畿受诏制作御楼船，试船时遇风沉没，被溺死，年六十二岁。杜畿字伯侯，京兆杜陵人。建安年间被荀彧荐于曹操，为司空司直，迁护羌校尉，使持节，领西平太守，平定冀州后又拜为河东太守。曹操与韩遂、马超战于潼关之时，军粮仰仗何东郡提供，战后尚余二十余万斛。征汉中张鲁，杜畿又使五千人运粮，故曹操谓河东为“股肱之都，充实之所，足以制天下”。魏国建，以杜畿为尚书。曹丕即帝位后，进封丰乐亭侯，守司隶校尉，尚书仆射。杜畿卒后，曹丕为之流泪，追赠太仆，谥曰戴侯。因为杜畿治丧之事，魏帝忽由河东想起汉中，于是下旨，令孟达进京来见。
却说新城太守孟达奉魏帝之诏，便至洛阳面圣述职，并备咨询蜀国军政。因孟达文武双全，颇有才名，故魏帝曹丕对其闻名已久，极感兴趣。问左右孟达何许人也？左右皆受孟达之贿，于是奏曰“其文武双全，且有乐毅之量”。曹丕大喜，即将上庸三郡合成新城郡，让孟达做新城太守，掌管魏蜀吴三国交界重地之兵权，委以重任。孟达与曹魏宗室夏侯尚、名臣桓阶关系交厚，于是此次君臣相会，曹丕厚待孟达，十分亲热，致同车而出，为一众朝臣侧目。说话的？魏国朝臣因何对孟达侧目而视？皆因其为人不耻也。两度跳反背主，其父又有交结宦官家风，非但魏国文武蔑视，亦为天下士大夫看不起也。孟达本人且喜玩弄权术，但易为人识破，故司马懿、刘晔等大臣皆颇有差评，谓之佞幸之臣，单凭借曹丕宠幸立足于朝耳。刘晔且直说：“此人日后必复为叛！”后为魏帝闻之，心中不乐。
君臣同车而行之际，曹丕问孟达平定益州两川之策。孟达奏道：“蜀汉两个托孤大臣，李严乃臣之莫逆之交，孔明亦为某之挚友，对某念念不忘，时有劝某复归之意。若他日蜀有侵我之意，臣即可将计就计，佯为背反魏国，以为蜀之内应，设一圈套，令孔明领兵出于上庸，某暗伏甲兵于衙中，则诸葛亮可擒。孔明遭擒，则蜀国必灭矣。”曹丕哈哈大笑，连称妙计——不料即被车后随行司马懿悉数听去，一清二楚，半字不落。孟达在洛阳停留十余日，辞别魏帝回至新城。曹丕又思伐吴，即诏令司马懿镇守许昌，改封为向乡侯，转抚军、假节，加给事中、录尚书事。司马懿见魏帝忽然如此重用，怕内中有甚玄机，便力辞不受。曹丕说道：“朕夜以继日处理国家大事，没有须臾片刻休息之时。今册封于卿，非是加以优荣，而是要卿为朕分忧也。”司马懿拜谢，领五千兵到许昌上任去了。
且说吴蜀既重修旧好，则互通信使，往来不绝于途。吴国中郎将、通蜀使者张温荐引暨艳字子休，与张温同为吴郡人，为选部尚书，吴王孙权从之。暨艳生性狷历，好为清议，见当时郎署混浊淆杂，所用多非其人，便着手进行臧否区别，使贤愚异贯、善恶异流。于是弹射百僚，核奏三署，大多贬高就下，降损数等，百官经考核鉴别后保持原职等级者，竟不到十分之一。若有发现在位贪鄙、志节污卑者，皆作为军吏，置于营府以处之。暨艳为显其诡谲才能，多扬人暗昧之失，作风之私。同郡陆逊、陆瑁及侍御史朱据皆曾善言劝止，暨艳皆不听。于是积怨至深，满朝大臣争言暨艳及选曹郎徐彪专用私情，爱憎不由公理。至九月，暨艳、徐彪皆获罪被孙权赐死。因张温为推荐之人，又素与艳彪意见相同，亦一同牵连坐罪。可叹！本来是一时名臣，因交友不慎，翻作阶下之囚。
黄武二年四月，东吴大都督陆逊和丞相孙邵率群臣上表，劝吴王即帝位。孙权怕引起蜀相孔明反感，致使孙刘联盟再度破裂，即再三谦让，未曾答应。但此时也，孙权心中已有称帝之意，只待时机成熟耳。吴蜀联盟即复，凡两国关系处理，孙权都令陆逊与诸葛亮通信为之，绝不干涉。为互通国书方便快捷，孙权甚至复刻吴王玉玺一方，置于陆逊住所，以备随时取用，不必另行上奏。孙权每次与蜀后主刘禅、丞相诸葛亮来往书信，亦必先征求陆逊意见；两国互通文书，也先付陆逊查看，凡有不妥之处，即行修改后直接发出。君臣间相互信任至如此，自古罕见。
陆逊因驻守之地缺粮，即上表吴王孙权，欲效当年魏公曹操屯田之策，令诸将各家于屯营之地烧荒，广开农田。孙权回复道：“此计甚好！自即日起，凡是孤父子及宗侄等辈，亦亲各自领受一份农田，以孤驾车之八牛分拉四犁，耕作可也。虽不比上古圣贤所作，亦可享与众卿同等劳作之乐。”十月，陆逊又上表，劝吴王孙权广施恩德、减轻刑罚，宽田赋征收，止户税收稽。孙权览奏即准，叹道：“此世间之事，果有英雄所见略同者。孤亦正思此事，未及于行，伯言奏章已至，且无一字不与孤意相符，喜忧与共，思虑实同。真奇缘哉！”即命主管官吏撰写法令，派郎中褚逢送予陆逊和诸葛瑾过目，让其增削修改，即刻颁布全国各州郡县官，令其执行。
蜀建兴三年，益州国强兵壮，粮足库丰，百姓乐业。这一日丞相孔明正坐府中，忽接云贵永昌郡飞马来报：前有建宁太守雍闿造反，杀死益州太守正昂。朝廷当时因逢先帝新丧，未及发兵平叛，遂重派太守上任，署理建宁政事。雍闿不思报本，反以为蜀主年幼可欺，便又擒继任太守张裔，遣送于东吴主孙权。雍闿自封为王，率军北攻新道县。牂柯太守朱褒、越嶲太守高定受了雍闿蛊惑，与之俱反。因三郡之兵颇多南人，又勾结南王孟获，使其来援，同反朝廷。
孔明闻报，尚不十分准信，因发丞相符节至白帝城，令李严细查雍闿反状；再遣越嶲刺史龚禄，急引本部兵马，从到南中边界安上县，与城中守兵积极防备；又令从事领蜀郡太常颀行，直接兼道南行至牂柯郡署，查清反叛事件本末。