却说牛魔王追赶孙大圣，远远地就见孙大圣扛着芭蕉扇，在云端走呢。牛魔王于是摇身一变，变成猪八戒的模样，兜到前面，迎住大圣，说：“师兄，我来接你了。”大圣一看，高兴了，说道：“我已经拿到了芭蕉扇，不用担心。”牛王说：“哥哥辛苦，我来帮哥哥扛扇子。”孙大圣觉得让那呆子扛着最好，于是交给他。
牛王接过扇子，用手一捻，扇子立刻小到了杏叶一样，然后现出本相，把扇子放在嘴里，骂道：“泼猢狲，认得我吗？”行者见了，暴躁如雷，拉出铁棒，劈头就打。牛魔王双手抡剑就砍。两人在半空中，一场厮杀。
这时，就见八戒驾云飞来，按住云头，一看孙行者正跟牛王厮杀，八戒叫道：“师兄，我来了。”行者恨道：“你这夯货，误了我多少事。”八戒说：“师父见你老不回来，叫我来迎你。我哪里误了你的事？”行者说：“他变成了你的模样，骗走了芭蕉扇。”八戒听了大怒，举钉耙骂道：“你这血皮胀得遭瘟，怎敢变成你祖宗的模样。”说完，没头没脸地使钉耙乱打。牛王跟行者斗了很久，已经疲劳，见八戒的钉耙凶猛，于是摇身一变，变成一只天鹅，望空飞走。
行者看了，笑说：“八戒，老牛去了。”那呆子漠然不知，东张西望，前后乱找。行者于是摇身一变，变成一个海东青，钻在云眼里，倒飞下来，落在天鹅身上，抱住脖子就抓。牛王急忙抖抖翅，变作一只黄鹰，返来啄海东青。行者又变成一个乌凤，追赶黄鹰。那黄鹰一看是鸟王，就飞下山崖，将身一变，变成一只香獐，在崖前吃草。
行者也落下来，变作一只饿虎，直扑上去。牛王嘻嘻一笑，现出原身，是一只大白牛，头如峻岭，两只角好似两座铁塔，一排牙齿好像利刃。从头到尾，有一千多丈长，从后背到蹄子，有八百丈高，对行者叫道：“泼猢狲，你能奈我何？”行者也就现出原身，喝偶声“长”，立刻长得一万丈高，头如泰山，眼如日月，手执一条铁棒，劈头就打。牛王用牛角就来顶。俩人打得撼岭摇山，惊天动地。
双方斗得不相上下，牛王也不想恋战，回复本像，飞去了翠云山芭蕉洞。行者也收了法像，跟八戒一起追到洞口。八戒举起钉耙，一下把洞门打碎。牛魔王在里边听到， 就把扇子吐出来，交给罗刹女。罗刹女说：“大王，你把这扇子送给你猢狲吧，省得他闹。”牛魔王说：“夫人，东西虽小但是恨却深，等我出去把他打跑。”于是拎着两口宝剑出门来战。
行者和八戒双战牛魔王，一场厮杀，打了五十多个回合，不分胜负。忽然就见一片云彩飞来，云端立着托塔李天王和哪吒太子，叫道：“牛魔王，我奉玉帝旨意，前来擒你。快交出芭蕉扇，叫唐三藏过火焰山去。”牛魔王急了，立刻又变成那只大白牛，用两只铁角就向李天王顶去。哪吒立刻喝一声“变”，变成三头六臂，飞身跳在牛魔王后背上，用斩妖剑砍向脖颈，把牛头砍了下来。
那牛王腔子里又钻出一个牛头来，嘴吐黑气，眼放金光。哪吒又砍了一剑，牛头掉下，结果又钻出一个头来。一连砍了十几剑，随即长出十几个牛头。哪吒就把风火轮挂在那老牛的角上，吹动真火，火焰熊熊，烧得牛王摇头摆尾，使劲咆哮。想要变成原身，又被托塔天王的照妖镜照住，变化不了。牛魔王只得叫道：“不要杀我，我愿意皈依。”
哪吒说：“扇子在哪？”牛魔王说：“扇子在我夫人那里。”于是哪吒用绳子捆住牛鼻子，牵着这大白牛走到洞口。牛魔王叫道：“夫人，把扇子拿出来，救我性命。”罗刹听了，急忙出来，见李天王父子押着大白牛，立刻慌了，说：“请饶我们夫妻性命，愿意献出扇子给孙叔叔。”行者上前接过扇子，同众人一起赶奔火焰山。
孙大圣拿着扇子，落下云头，走近山边，使劲力气挥了一扇，那火焰立刻平息。行者高兴，又扇了一下，立刻清风习习。又扇低三下，就见满天云彩，细雨落下。托塔天王和哪吒见了，就和行者告别，牵着大白牛，回奔天庭去了。
行者对罗刹女说：“你不走，还等什么？”罗刹女说：“大圣还是把扇子还给我吧。” 行者说：“老孙要是不给你，怕人说我言而无信。但我听乡民讲，这山熄火之后，只能种一次地，就又发火。有什么办法可以根除？”罗刹女说：“只要连扇四十九下，就永远不再发火了。”
行者听了，于是连扇了四十九下，这才放心。于是把扇子还给罗刹女，罗刹女接了扇子，自回云翠山，随后她隐姓修行，后来得了正果。
行者和八戒随即回到庄中，于是请唐僧上马，沙僧担着行李，师徒四人向西，过了火焰山，继续西进。不知后事如何，且听下回分解。